В продолжение поста про защиту активов.
При выборе оптимальной структуры для «хранителя активов» и постановке юристам соответствующей задачи необходимо учитывать следующие факторы:
1. Степень зависимости бизнеса от целостности имущественного комплекса
Например, в случае аптечной сети ничего особо страшного не произойдет, если кто-то «отщипнет» несколько аптек. Бизнес пострадает, но не разрушится.
А вот в случае, скажем, производственной компании потеря части имущественного комплекса может привести к параличу бизнеса. И быстро восстановить эту потерю может быть затруднительно.
Соответственно, если некий набор активов является критически важным для выживаемости бизнеса, имеет смысл его обособить «за более толстыми стенами». Все остальное (например, непрофильные активы) можно защищать менее надежными, но более гибкими механизмами.
2. Текущий этап развития бизнеса
То есть находится ли бизнес в фазе активного накопления имущества, то ли эта фаза завершена, и нужно просто сохранить то, что уже есть. Очевидно, что в первом случае механизм «хранителя активов» должен предусматривать неоднократное пополнение имущественного пула, причем с минимальной «ценой вопроса» в плане налогов (далеко не все возможные инструменты могут это обеспечить).
3. Необходимость использования имущества в качестве залога
Некоторые механизмы не позволяют это делать, поэтому обсуждать и закладывать такую возможность нужно на этапе проектирования системы.
4. Вероятность продажи имущества в обозримой перспективе
Это может потребоваться, например, в целях расширения или переезда в другое место ведения бизнеса. Соответственно, структура «хранителя активов» должна не только обеспечить принципиальную возможность, но и минимизировать налоговые последствия.
5. Потребность в скрытом владении
Скрытость владения сама по себе является одним из факторов безопасности. Причем не только имущества, но и личной. Даже если раньше для Вас это было не актуально, при изменении структуры бизнеса Вы, возможно, захотите усложнить или сделать невозможным отслеживание Вас как собственника имущества. Практические аспекты скрытого владения я уже рассматривала в соответствующем посте.
6. Необходимость удовлетворить интересы наследников
Вопрос наследования – один из краеугольных камней при проектировании «хранителя активов». Почему это важно, и какие нюансы могут возникнуть – тема отдельного разговора.
7. Уровень доверия и потенциал для конфликтов между партнерами
Некоторые механизмы (например, долевая собственность на имущество, распределенная между несколькими индивидуальными предпринимателями) предоставляют массу заманчивых возможностей. Однако на практике они имеют смысл лишь в том случае, если партнеры чувствуют себя абсолютно и безусловно «на одной волне» относительно решений, связанных с имуществом.
Если в этой части явно есть риски конфликтов, лучше использовать другие инструменты, позволяющие более жестко регламентировать процесс принятия решений (например, производственный кооператив или хозяйственное партнерство).
8. Необходимость или желательность использовать «компанию-сейф» как точку вывода прибыли
Использование в качестве «хранителя активов» такой юридической структуры, как индивидуальный предприниматель, также интересно своей возможностью выводить прибыль с минимальной налоговой нагрузкой.
Разумеется, при этом крайне важно соблюсти все правила структурирования группы, чтобы не быть обвиненным в незаконном дроблении бизнеса.
И один из «подводных камней» здесь может выразиться в том, что условия предоставления имущества операционному контуру (например, ставки аренды) должны соответствовать рыночным. В отношении большинства видов материальных активов уровень рыночных условий легко выясняется, и завышение стоимости аренды легко «пришьют к делу» о занижении налога на прибыль.
В подобных случаях полезно помнить, что помимо материальных активов, у бизнеса также есть активы нематериальные (например, бренд в виде зарегистрированного товарного знака). Эти нематериальные активы также можно и нужно хранить в «компании-сейфе» и предоставлять операционному бизнесу на условиях платности.
Так вот: «рыночность» или «нерыночность» размеров роялти (платы за использование нематериальных активов) на сегодняшний день определить невозможно. Каждый волен назначать любую цену, приемлемую покупателям. И это дает бизнесу больше гибкости в управлении данной статьей дохода/затрат.
Хорошо, с ключевыми параметрами определились. Какие же инструменты обычно используются для реализации «хранителя активов»? Об этом рассказываю здесь.
Свежие комментарии